피플펀드 P2P 투자 - NPL 유동화 채권 투자(담보채권투자) 후기

9월 6일에 했던 투자 건인데,

이제서야 후기를 적습니다.

이번에는 피플펀드라는 P2P 투자업체,

담보채권투자 상품에 투자한 이야기고요.

NPL 유동화 채권이라는,

다소 어려운 이름의 투자 상품 후기입니다.

피플펀드라는 P2P 투자 사이트에 들어가면..

이런 그림이 나옵니다.

피플펀드에 투자하러 가기

보면 담보채권이라는 것들이 있는데요.

각 투자상품별로 나와 있는 간략한 설명이,

어떤 뜻인지를 풀어드릴게요.

연 환산 기준 18% 수익률이니까..

4개월 기준이면 6% 수익률입니다.

엄청 높은 편입니다.

그런 의미에서 여러분도..

피플펀드의 투자 상품 한 번 보러 가보세요.ㅎㅎ

피플펀드에 투자상품 보러가기

저는 이런류의 담보채권투자 중에서,

NPL 유동화채권이라는 상품에 투자했습니다.

고작 10만원 투자해놓고,

뭔 자랑이냐고 할 수 있겠지만..

원래 시작이 반이고, 

티끌 모아 태산 아니겠습니까.ㅎㅎㅎ

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제가 투자했던 투자 상품을 보시죠.

• 투자 상품명: NPL 유동화 채권 1호 1차
• 연수익률: 19%
• 담보: 부동산
• 상환기간: 4개월
• 본 담보채권의 총액: 10억원

이렇습니다.

여기서 다른 것은 어렵지 않고,

NPL 유동화 채권?

이게 어려웠는데요.

이런 설명이 적혀 있었습니다.

안전하다는 얘기죠.

이런 얘기는 사실,

투자 빠곰이들한테는 안 어려워도..

저 같은 금알못한테는 어렵습니다.ㅠㅠ

NPL 용어 설명을 보겠습니다.

NPL은 부실채권이라는 뜻이며,

기존 채무의 원리금 혹은 이자가 연체된 채권이랍니다.

NPL 투자는,

이미 금융회사가 보유한 NPL을 사서,

추심(돈 받아내고..) 및

재매각(남아낸 돈 빼고 일부 채권 재판매) 해서..

수익을 얻는 방식이라고 합니다.

뭐지?

그러면 원래 부실채권은 뭐고..

그 금융회사는 어딜까 궁금합니다.ㅠㅠㅠ

어렵습니다.ㅠㅠ

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한 번 풀어보겠습니다.

이렇게 생각하면 될 것 같습니다.

A라는 사람이..

피플투자법인라는 투자회사에서,

본인 소유의 부동산을 담보로..

56억원을 빌렸습니다.

피플투자법인은 A씨에게..

56억원짜리 채권을 가지고 있고,

추가로 A씨가 담보로 잡힌,

부동산의 2순위 근저당권을 가지고 있습니다.

그리고...

피플투자법인 역시,

사업 하다보니..사업 확장을 위한 돈이 필요합니다.

그래서..피플펀드에게 나 16억만 빌려줘! 라고 합니다.

그랬더니..

피플펀드가..너네 뭐 믿고? 라고 해서..

"응 내가 A라는 사람한테,

56억원 빌려줬고, 그 채권이랑,

A씨 부동산(아마도 56억보다 비싸겠죠..)의

2순위 근저당권 가지고 있어.

내가 돈 못 갚으면..

이 채권을 16억원에 줄게.

대출 해주라"

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이렇게 됩니다.

원래 가진 채권은 56억원인데..

왜 16억원에 파는 걸까요?

첫째, 이미 A씨가 빌린 56억원의

원리금 상확 혹은 이자 상환에..

문제가 생겨서 저 채권 자체가 부실화 되었습니다.

부실채권(NPL)이 된 셈이죠..

즉 원래는 56억원이었지만..

저 돈을 다 못 받을 가능성이 생긴거죠.

근저당권이 1순위면..

건물 압류 후 경매 뭐 이런 것이라도 하겠지만..

2순위라 그것도 어렵습니다.

그래서  56억원의 원래 채권의 가격이..

56억원이 아니라 16억원이 되는 것입니다.

물론 실제 저 채권의 가치 평가를 해서..

그 결과가 16억원이었을 수도 있습니다.ㅎㅎ

그래서 피플펀드가 이 상황에서 또 머리를 써봅니다.

아..근데..저거 56억짜리 받아봐야..

만약에 피플투자법인 놈들이,

돈 안 갚으면 골치 아플텐데..

일일히 A라는 사람 만나서 추심해야 하고..ㅠ

이 때 등장하는 것이 NPL 투자법인입니다.

이런 추심이랑 채권 재매각 전문으로 하는 회사입니다.

야 NPL 전문가!

우리가 56억원짜리 부실채권 인수 조건으로..

피플투자법인한테 16억 빌려주려고 해.

근데 우리보다는 너네가..

부실채권 가지고 돈 만드는 것 잘 하잖아.

만약에 피플투자법인이 우리 돈 쌩까면,

우리가 56억짜리 부실 채권 줄게.

대신 우리한테 얼마 주라.

이 돈이 16억원보다 적을 수는 있겠죠.

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결국 제가 투자하는 10만원은...

피플투자법인이..

사업확장하려는데 필요한 돈을 

피플펀드를 통해서 빌려준 셈이고요.

피플펀드는..

피플투자법인이 돈 썡까면..

담보로 잡은 부실채권을,

다시 NPL 투자법인한테..

팔아서 제 돈을 메꿔주는 방식입니다.

이런 과정을 거쳐서,

제 투자금 10만원에 대해서..

4개월 동안, 

연 수익률 기준 19%를 약속하는 셈입니다.

위험을 헷징, 헷징하는 셈이죠.

제가 앞서 렌딧에 투자할 때,

이런 화면을 보여드렸습니다.

빨간색 박스에 나오는..

연체 가능성이 당연히 이 투자에도 있는데요.

그런 연체 상황 발생의 리스크를 

NPL투자법인을 통해서,

헷징을 해버리는 셈입니다.

언제나 그러하듯,

모든 고수익률 투자는..

고위험 투자입니다.

저 역시 피플펀드에 투자할 때..

이런 위험이 있음에도 불구하고,

저 수익률을 보고 들어간 것인데요.

다른 분들도..

이런 위험을 감수하실 수 있다면..

피플펀드 담보채권투자 통해서,

고수익을 노려보셔도 좋습니다.

피플펀드에 투자상품 보러가기

다음에는..

소상공인 P2P 투자,

펀다 투자 후기로 오겠습니다.

긴 글 읽어줘서 고맙습니다~